存款保險制度是金融體制改革的基礎前提

長江商報消息《中共中央關于全面深化改革若干重大問題的決定》提出“建立存款保險制度，完善金融機構市場化退出機制”。在中國已醞釀了20年之久的存款保險制度，已完成了制度層面的準備，呼之欲出。

存款保險制度的實施在國外發達國家已有近百年的歷史，1934年1月1日美國實施了聯邦存款保險制度，隨后世界各國紛紛效仿。根據國際存款保險協會的信息顯示，截至2014年11月底，有112個國家已經建立存款保險制度。存款保險制度已成為各國政府保護金融消費者權益的重要渠道，是各國金融機構退出的制度保障，也成為各國金融穩定一項重要舉措。

事實上，自1993年底《國務院關于金融體制改革的決定》提出建立存款保險基金起，中國存款保險制度已醞釀了20年。2012年底發布的《金融業發展和改革“十二五”規劃》已明確指出，“十二五”期間中國要建立健全存款保險制度。此次三中全會的《決定》更是表明了高層力推存款保險制度的決心。存款保險制度的加速推進是宏觀經濟環境的大勢所趨，也是利率市場化等金融體制改革的基礎前提。

對于中國的利率市場化改革而言，最具標志性的事件是2013年7月20日，央行全面放開人民幣貸款利率管制，這是2013年以來，在金融領域推出的最為重大的改革舉措。而中國進一步推進利率市場化改革的最后關鍵是放開存款利率管制。從國際上的成功經驗看，放開存款利率管制是利率市場化改革進程中最為關鍵、風險最大的階段，需要根據各項基礎條件的成熟程度分步實施、有序推進。因為，在利率管制時代，央行對商業銀行的存款、貸款利率均進行管制，銀行可以因為管制利率條件下產生的利差獲取利潤。但放開對存款利率的管制后，這種情況會發生變化。目前，中國商業銀行同質化比較嚴重，利率市場化容易導致存款利率增速快于貸款利率增速，造成利差縮小，從而使經營壓力比較大的銀行更傾向于進入風險高的區域。一旦風險管理不善，將形成破產。這里就需要考慮金融機構的退出問題，以保證金融市場的穩定發展。

而對于行進中的中國金融體制改革來說，金融市場的退出機制遠未達到完善的程度，除了我國金融機構退出的立法體系尚待完善之外，最為突出的是我國商業銀行的顯性存款保險制度尚待建設。由于我國金融市場顯性存款保險制度的缺乏，人民銀行處置危機金融機構后需用大手筆資金進行“埋單”。同時，在處置危機金融機構過程中，人民銀行是處置問題金融機構的組織清算者，但在運用再貸款清償債務后，又成為問題金融機構的最大債權人，兩種法律角色合二為一，產生了角色混淆的現象。金融市場退出機制的尚不完善成為我國利率市場化的主要障礙，因此，存款保險制度等基礎性金融制度的建設迫在眉睫。

( 摘自：2013年11月19日 長江商報)