新版房貸壓力測(cè)試趨向嚴(yán)格 銀行表現(xiàn)淡定

　　新一輪的房貸壓力測(cè)試更趨嚴(yán)格。不僅增加了住房成交面積變動(dòng)指標(biāo)，還提高了假設(shè)房?jī)r(jià)下跌情況的輕、中、重三種情況標(biāo)準(zhǔn)，而且明確將北京、上海、深圳、廣州、重慶、杭州、南京等七大城市列為房貸高風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)。銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人２２日表示，測(cè)試不代表銀監(jiān)會(huì)對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)走勢(shì)的判斷，也不代表宏觀調(diào)控政策可能出現(xiàn)的變動(dòng)

　　繼中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席劉明康４月１９日在２０１１年第二次經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)通報(bào)會(huì)上表示“要對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展新一輪壓力測(cè)試”之后，２２日，銀監(jiān)會(huì)在發(fā)給各大媒體的短信中進(jìn)一步稱，與前一輪測(cè)試相比，本輪壓力測(cè)試情景假設(shè)更為細(xì)致。從已經(jīng)透露出的方案來(lái)看，新版房貸壓力測(cè)試不僅增加了住房成交面積變動(dòng)指標(biāo)，還提高了假設(shè)房?jī)r(jià)下跌情況的輕、中、重三種情況標(biāo)準(zhǔn)，而且明確將北京、上海、深圳、廣州、重慶、杭州、南京等七大城市列為房貸高風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)。

　　而在不久前陸續(xù)公布的上市銀行２０１０年年報(bào)中，不少銀行均表示今年將控制房地產(chǎn)信貸規(guī)模。中央財(cái)經(jīng)大學(xué)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇在接受記者采訪時(shí)表示，現(xiàn)在銀行是否緊縮房貸發(fā)放主要是出于資金面的考慮，至于銀監(jiān)會(huì)會(huì)不會(huì)進(jìn)一步緊縮房地產(chǎn)信貸政策，則要看此輪壓力測(cè)試的結(jié)果。

　　另?yè)?jù)了解，此輪房貸壓力測(cè)試４月初就開(kāi)始在各銀行陸續(xù)展開(kāi)。

　　不代表調(diào)控政策會(huì)出現(xiàn)變化

　　雖然業(yè)內(nèi)人士紛紛強(qiáng)調(diào)“無(wú)需擔(dān)憂”，但來(lái)勢(shì)如此兇猛的房貸壓力測(cè)試還是讓人有點(diǎn)心里沒(méi)底兒。

　　記者了解到，新一輪房地產(chǎn)壓力測(cè)試增加了住房成交面積下降等假設(shè)情形，并提高了房?jī)r(jià)下降的輕、中、重三種情況的標(biāo)準(zhǔn)。這三種情形分別是：房?jī)r(jià)平均下跌３０％、利率上調(diào)２７個(gè)基點(diǎn)；房?jī)r(jià)下跌４０％、利率上調(diào)５４個(gè)基點(diǎn)；房?jī)r(jià)下跌５０％、利率上調(diào)１０８?jìng)€(gè)基點(diǎn)的情況。

　　而銀監(jiān)會(huì)去年５月開(kāi)展的房貸壓力測(cè)試所設(shè)置的情形是，全國(guó)房地產(chǎn)價(jià)格平均分別下跌１０％、２０％和３０％。銀監(jiān)會(huì)主席助理閻慶民曾在今年全國(guó)“兩會(huì)”期間表示，壓力測(cè)試表明，房地產(chǎn)調(diào)控對(duì)銀行形成壞賬壓力的底線數(shù)字是３０％。

　　郭田勇表示，壓力測(cè)試是銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管房貸質(zhì)量的一個(gè)手段，標(biāo)準(zhǔn)趨嚴(yán)反映監(jiān)管部門對(duì)于房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)采取了更審慎的態(tài)度，至于銀監(jiān)會(huì)是否會(huì)出臺(tái)進(jìn)一步緊縮房地產(chǎn)信貸的政策，還要看此輪壓力測(cè)試的結(jié)果。

　　但銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人２２日表示，壓力測(cè)試情景假設(shè)是對(duì)未來(lái)某種極端情況的假定，不代表銀監(jiān)會(huì)對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)走勢(shì)的判斷，也不代表宏觀調(diào)控政策可能出現(xiàn)的變動(dòng)。

　　另?yè)?jù)了解，這一輪房貸壓力測(cè)試還將北京、上海、深圳、廣州、重慶、杭州、南京等７大城市列為房貸高風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)，需按照房?jī)r(jià)較大幅度下跌的條件測(cè)算房地產(chǎn)貸款受沖擊的情況。

　　南京證券研報(bào)稱，房地產(chǎn)壓力測(cè)試屬于銀行業(yè)例行工作，進(jìn)行壓力測(cè)試并不意味著銀行業(yè)房地產(chǎn)貸款壞賬的發(fā)生，市場(chǎng)無(wú)需對(duì)今年的壓力測(cè)試產(chǎn)生消極反應(yīng)。

　　此前銀行業(yè)曾多次進(jìn)行壓力測(cè)試。而從相關(guān)銀行公布的情況來(lái)看，假設(shè)房?jī)r(jià)下跌，對(duì)銀行資產(chǎn)質(zhì)量的影響并不大。以交通銀行為例，該行去年５月第一輪壓力測(cè)試結(jié)果顯示，房?jī)r(jià)下跌３０％，開(kāi)發(fā)貸不良率增加１．２％，個(gè)人按揭不良率提高０．９％。去年８月第二輪測(cè)試在房?jī)r(jià)下跌５０％的極端情況下，其開(kāi)發(fā)貸不良率上升約１．６個(gè)百分點(diǎn)，個(gè)人住房貸款不良率上升約１．２個(gè)百分點(diǎn)。

　　銀行表現(xiàn)淡定

　　雖然房貸壓力測(cè)試標(biāo)準(zhǔn)趨嚴(yán)，但各大銀行表現(xiàn)仍然淡定。

　　工、農(nóng)、中、建四大行高層在近期的業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)上均表示，房地產(chǎn)貸款不良率較低，整體質(zhì)量可控。中信銀行行長(zhǎng)陳小憲２０日在接受記者采訪時(shí)亦表示，壓力測(cè)試只是對(duì)未來(lái)可能發(fā)生情況的想象，并不表明現(xiàn)在房地產(chǎn)類貸款真的那么糟糕，而且這類貸款不存在非常大的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。他還表示，中信銀行目前沒(méi)有房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)壓力，房地產(chǎn)類貸款不良率低于股份制銀行平均水平。

　　２０１０上市銀行年報(bào)顯示，銀行總體房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款部分占比是有所上升的，幅度為０．３４個(gè)百分點(diǎn)。其中，房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款上升最多的是中信銀行（上升１．８０個(gè)百分點(diǎn)）、浦發(fā)銀行（上升１．４７個(gè)百分點(diǎn)）和華夏銀行（上升１．２０個(gè)百分點(diǎn)）。占比下降的僅兩家，分別是建設(shè)銀行（下降０．３３個(gè)百分點(diǎn)）和深發(fā)展（下降０．９４個(gè)百分點(diǎn)）。但從不良率數(shù)據(jù)來(lái)看，除了興業(yè)銀行（增加了０．０２個(gè)百分點(diǎn)）和深發(fā)展（增加了０．３５個(gè)百分點(diǎn)）的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸不良率有小幅增長(zhǎng)，其余均為下降。

　　南京證券分析師張文剛表示，可見(jiàn)在去年房地產(chǎn)新政頻出的監(jiān)管環(huán)境下，房地產(chǎn)部分的貸款質(zhì)量并未受到太多的負(fù)面影響。今年宏觀監(jiān)管政策的重心將放在控制通脹方面，對(duì)于房地產(chǎn)業(yè)的調(diào)控力度將不如去年，因此預(yù)計(jì)今年房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸質(zhì)量惡化的可能性較小。

　　不過(guò)，某商業(yè)銀行一位不愿具名的工作人員告訴記者，由于監(jiān)管層對(duì)房貸風(fēng)險(xiǎn)的一再提示，銀行可能會(huì)適當(dāng)降低房貸業(yè)務(wù)的比重，對(duì)于房貸的發(fā)放將會(huì)更加審慎。

　　■本報(bào)記者 侯美麗